30歲以前，資產配置怎麼做？28歲小資族用第一桶金走向財務自由的關鍵

4筆錢，是指我們的錢可以被分為活錢管理的錢、穩健理財的錢、長期投資的錢、保險保障的錢。

由於每個人的投資認知、風險偏好、理財需求等不盡相同，4筆錢的配置也應該是千人千面的。大體上我們可以遵循以下邏輯來一步步確定自己的4筆錢。

1. 先預留至少3個月的薪資收入／生活支出，這主要用於應急，資金可主投在高流動性的貨幣基金。
2. 再騰出3年內有明確用途的資金（如買車、孩子的教育基金），資金主投在相對穩健的「固收+」類產品。
3. 同時配置必要的保障型保險（如醫療險、意外險、定期壽險），有需要的話，可增加年金險。
4. 最後，把3年以上不用的閒錢用來長期投資，可依照自身的風險偏好做選擇，並根據資本市場的位置，隨時進行滾動式調整。

處在「探索階段」的年輕族群，怎麼用4筆錢做好資產配置？

（編按：以下幣別皆為人民幣）

• 30-50歲，資產配置怎麼做？
• 50歲準備退休，資產配置怎麼做？
• 退休後，資產配置怎麼做？

處於探索階段者，一般是剛接觸投資不久、資金不多的年輕族群，年紀普遍在30歲上下。因投資經驗不足，尚未建立一套專屬且適合自己的投資系統，此時的重點在於試錯和探索，因為較年輕加上欠缺資金，可以更積極的投入在長期投資的配置上。

小宋，今年28歲，理財經驗較少，幾年工作下來也積攢了30萬元的本金。其中有10萬元，是計畫一年半以後要用的買車款，其餘資金尚無明確用途，目前每個月還有2000元的結餘可用於長期投資。

根據4筆錢框架，小宋可以將這30萬元資金分為以下4筆錢。

1.活錢管理

首先，預留3萬元作為活錢，用於生活應急。如有預期外的支出或是遭遇失業等風險，活錢便可派上用途，可考慮把這筆錢配置到可隨時存取的貨幣型基金、銀行活期存款等產品中。

2.穩健理財

再拿10萬元用於穩健理財，例如為買車預留資金。考慮到這部分錢的取用期限在3年內，因此需要控制波動，但同時又希望能獲取高於活錢的收益，因此可考慮配置在獲利較積極的偏債類的產品上，例如「固收+」基金。

3.保險保障

之後可拿5000元購買保障型的保險應對重大風險。根據小宋的情況，可優先配置醫療險、意外險和定期壽險，每個人面臨的風險不同，具體配置建議諮詢保險顧問。

4.長期投資

剩餘的16.5萬元可作為長錢，用於長期投資上。考慮到小宋較年輕，每月還有薪資收入，未來的薪水成長也有很大的上升空間，整體風險耐受能力較高，即便短期虧損也有足夠的時間等待資產價值回歸。

因此，小宋可考慮配置較多的權益資產（編按：中國用語，包含普通股、特別股、海外存託憑證、美國存託憑證、不動產投資信託等）來做長期投資，藉以爭取更高的收益。

不過，好資產也需要在出現好價格時買進並持有，長期投資的配置並非一成不變，需要根據市場情況，動態調整持有部位。權益資產性價比越高，配置應越多；性價比變低時，則可調整部位轉到債券或貨幣資產上，爭取實現長週期的「低買高賣」。

最後，小宋每月結餘的2000元，可視為是長期現金流，不妨考慮進行長期定期定額，慢慢累積資產。但考慮到小宋較年輕，這筆資金也能主投在權益資產上，若處在市場被高估之時，則可改為以債券或貨幣資產為主力，並對已有的權益資產，進行一定比例的減持。

＊本文摘自時報出版《有錢人換你做》

責任編輯：倪旻勤
核稿編輯：陳瑋鴻